Что Такое Бессрочные Фьючерсные Контракты?

Каждый из них важен для того, чтобы рынок крипто-деривативов работал слаженно даже во времена высокой волатильности. Расчетные контракты подразумевают денежные взаиморасчеты между сторонами сделки, без поставки базового актива. Продавец и покупатель получают разницу между ценой заключения контракта и расчетной ценой в день экспирации. В случае с бессрочными фьючерсами все эти сложности полностью отсутствуют. Трейдер может удерживать позицию столько времени, сколько считает необходимым, без необходимости совершать какие-либо дополнительные транзакции. Единственными регулярными издержками являются периодические выплаты или получение комиссии за финансирование, размер которой прозрачен и предсказуем.

Крупнейшими по объемам торгов на рынке бессрочных фьючерсов являются биржи Binance и Bybit с совокупной долей более 40% от всего рынка, согласно данным аналитической панели The Block. Криптовалюты сами по себе являются высоковолатильными активами, что увеличивает не только возможности трейдеров для заработка, но и значительно повышает риски. Бессрочным фьючерсам, которые являются производным инструментом, присущ дополнительный уровень риска относительно базового актива. Для криптовалют применимы свои особенности взаимодействия с фьючерсами, включающие такие понятия, как ставка финансирования (фандинг) и цена маркировки. Первый шаг — выбор криптовалютной биржи, предлагающей торговлю бессрочными фьючерсами.

• Требуется тщательное управление капиталом и стоп-лоссами для минимизации потерь。
• Трейдеры должны быть в курсе событий, практиковать разумное управление рисками и выбирать надежные торговые платформы, чтобы успешно ориентироваться в сложностях рынка бессрочных фьючерсов.
• Программа курса ориентирована на новичков, но может быть полезна и опытным трейдерам.
• Фьючерс — это контракт или торговое соглашение, где продавец обязуется продать покупателю базовый актив по заранее оговоренной цене в определенный срок, а покупатель обязан выкупить этот актив.

Гайд: Криптовалюта / Криптоактив Торговля\трейдинг One Hundred And One Для Начинающих

Концепция бессрочных фьючерсов была впервые представлена на криптовалютном рынке компанией BitMEX в 2016 году. С тех пор благодаря своим уникальным характеристикам он стал одним из наиболее торгуемых финансовых инструментов в криптовалютном пространстве. Трейдер теряет внесённую маржу, но не уходит в отрицательный баланс.

Однако в исключительных обстоятельствах биржи могут быть вынуждены использовать для вычисления требования по марже текущую цену, если бессрочные фьючерсы далеко от неё ушли. Такое может произойти когда, к примеру, на бирже по какой-то причине случается мгновенный обвал определённого рынка. Ставка финансирования – ключевой компонент торговли криптовалютой с помощью бессрочных контрактов. Биржи используют их, чтобы поддерживать цену на контракт ближе к текущей цене на актив. Вот несколько наиболее важных аспектов торговли бессрочными контрактами на криптовалюты.

Фьючерсный контракт — это соглашение между двумя сторонами купить или продать актив в будущем по заранее установленной цене. В отличие от обычной сделки, расчёт происходит не в момент договорённости, а позже https://grupodeseo.gabrieljlorca.com/chto-takoe-smart-kontrakt-prostymi-slovami/ — в дату исполнения или при закрытии позиции. Бессрочные фьючерсы – это вид деривативов, не имеющий экспирационной даты, что позволяет трейдерам сохранять свои позиции без закрытия в заранее установленное время. Такие фьючерсы зачастую поддерживаются скользящим финансированием для стабилизации курса, предотвращая отклонения от реальных значений. Их отсутствие срока действия, в сочетании с левереджем и сложным механизмом финансирования, оснащает трейдеров мощными инструментами для маневрирования и получения прибыли на волатильном рынке криптовалют.

Если баланс маржи опускается ниже этого уровня, вы получите маржин-колл с требованием что такое бессрочные фьючерсы внести дополнительные средства или рискуете быть ликвидированным. И бессрочные контракты, и спотовые позиции имеют свои сильные стороны, и трейдеры используют их по-разному. Ставка фондирования не фиксирована и зависит от разницы между ценой контракта и спотовой ценой. В некоторые моменты не рекомендуется открывать позиции из-за исключительно высоких ставок фондирования. Бессрочные фьючерсы предлагают гибкость в управлении позициями, снижение издержек, высокую ликвидность и возможность хеджирования рисков.

С её помощью вычисляются текущие требования по марже для пользователей биржи. Далее вы узнаете, какие ключевые качества есть у бессрочных фьючерсных контрактов на криптовалюты и как они работают. В приложении TabTrader можно найти множество пар с бессрочными фьючерсами на крупных биржах – для этого достаточно найти нужную пару в поле поиска тикера.

Ключевые Особенности Бессрочных Фьючерсов:

Ставки финансирования — это процент от открытой позиции, который торговая платформа выплачивает трейдерам, рассчитанный на основе разницы между спотовым рынком и рынком бессрочных фьючерсов. Она является основным механизмом, обеспечивающим равенство курса бессрочного контракта и рыночной ценой базового. Без выполнения этой процедуры позиция будет автоматически закрыта по рыночной цене в момент экспирации. Рекомендуется начинать с небольших позиций и низкого кредитного плеча, постепенно наращивая опыт и понимание рынка. Использование высокого кредитного плеча с бессрочными фьючерсами является обоюдоострым мечом.

Каковы Плюсы И Минусы Бессрочных Фьючерсов?

Страховой фонд – это резерв, который защищает баланс трейдеров от падения ниже нуля при неудачных сделках и обеспечивает выплаты в случае убытков. Он действует как защитный механизм, обеспечивая покрытие для потерь, возникающих при ликвидации активов пользователей. Пользователи привлекаются к торговле фьючерсами по нескольким причинам.

Они устраняют временные ограничения, сохраняют непрерывное соответствие цен базовому активу и дают трейдерам гибкий инструмент для спекуляций и хеджирования. Понимание принципов их работы — особенно роли маржи, кредитного плеча и ставок финансирования — критически важно перед началом торговли. Отсутствие срока действия делает бессрочные фьючерсы удобным инструментом как для трейдеров, так и для инвесторов.

По наступлении этой даты происходит расчет по контракту — либо путем физической поставки актива (в случае сырьевых товаров), либо путем наличного расчета (в случае финансовых инструментов). Трейдеры, желающие сохранить свою позицию после истечения срока действия, должны «перевернуть» свои контракты на следующий фьючерсный контракт. Основное и принципиальное отличие бессрочных фьючерсов от срочных заключается в отсутствии даты экспирации. У традиционных срочных контрактов есть четко определенный срок действия, по истечении которого контракт должен быть исполнен или закрыт. В противоположность этому, бессрочные фьючерсы могут существовать неограниченно долго при условии, что у трейдера достаточно маржи https://www.xcritical.com/ для покрытия возможных убытков и избежания принудительной ликвидации позиции.

OKX предлагает самые ликвидные деривативные продукты на рынке, включая срочные, бессрочные фьючерсы и опционы. На OKX есть бессрочные фьючерсы с маржой в криптовалюте и USDT для различных монет, включая BTC, ETH, LTC и не только. Бессрочные (perpetual) — это вид расчетных фьючерсов, которые отличаются от традиционных отсутствием времени окончания контракта. Трейдеры таких фьючерсов могут удерживать позицию, пока у них достаточно денежного обеспечения на балансе. Наибольшее распространение такие инструменты получили на аналитика рынка форекс крипторынке из-за особенности работы криптобирж, открытых для торгов 24/7 и без выходных.